Lorsqu’une société se prépare à émettre ou à vendre une obligation à des investisseurs, elle peut prévoir que le taux d’intérêt approprié sera de 9%. Si les investisseurs sont prêts à accepter le taux d’intérêt de 9%, l’obligation se vendra pour sa valeur nominale. Toutefois, si le taux d’intérêt du marché est inférieur à 9% au moment de l’émission de l’obligation, la société recevra plus que le montant nominal de l’obligation., Le montant reçu pour l’obligation (à l’exclusion des intérêts courus) qui est supérieur au montant nominal de l’obligation est appelé prime sur les obligations payables, prime d’obligation ou prime.
Pour illustrer la prime sur les obligations payables, supposons qu’au début de décembre 2018, une société a préparé une obligation de 100 000 with avec un taux d’intérêt déclaré de 9% par année (9% par année). L’obligation est datée du 1er janvier 2019 et a une date d’échéance du 31 décembre 2023. Les dates de paiement des intérêts de l’obligation sont le 30 juin et le 31 décembre de chaque année., Cela signifie que la société devra verser des intérêts semestriels de 4 500 $(100 000 x x 9% x 6/12).
Supposons que juste avant de vendre l’obligation le 1er janvier, le taux d’intérêt du marché pour cette obligation tombe à 8%. Plutôt que de changer le taux d’intérêt déclaré de l’obligation à 8%, la société procède à l’émission de l’obligation à 9% le 1er janvier 2019. Étant donné que cette obligation de 9% sera vendue lorsque le taux d’intérêt du marché est de 8%, la société recevra plus que la valeur nominale de l’obligation.,
Supposons que cette obligation à 9% émise sur un marché à 8% se vendra pour 104 100 plus plus 0 interest d’intérêts courus. L’inscription au journal de la société pour enregistrer l’émission de l’obligation le 1er janvier 2019 sera:
La Prime de compte sur les obligations payables est un compte de passif qui apparaîtra toujours au bilan avec les Obligations payables. En d’autres termes, si les obligations sont un passif à long terme, les Obligations payables et la Prime sur les obligations payables seront comptabilisées au bilan en tant que passifs à long terme., La combinaison de ces deux comptes est connue sous le nom de valeur comptable ou valeur comptable des obligations. Au 1er janvier 2019, la valeur comptable de cette obligation est de 104 100 $(solde créditeur de 100 000 in en obligations payables + solde créditeur de 4 100 balance en Prime sur les obligations payables).
Prime sur les obligations Payables avec amortissement linéaire
Pendant la durée de vie de l’obligation, le solde de la Prime du compte sur les obligations Payables doit être réduit à 0$. Dans notre exemple, la prime de l’obligation de 4 100 $doit être réduite à 0 during pendant la durée de vie de l’obligation de 5 ans., En réduisant la prime de l’obligation à 0$, la valeur comptable de l’obligation diminuera de 104 100 on le 1er janvier 2019 à 100 000 when à l’échéance des obligations le 31 décembre 2023. La réduction de la prime obligataire de manière logique et systématique est appelée amortissement.
La prime sur les obligations de 4 100 $a été reçue par la société parce que ses paiements d’intérêts aux détenteurs d’obligations seront supérieurs au montant exigé par les taux d’intérêt du marché. Par conséquent, l’amortissement de la prime obligataire impliquera la charge d’intérêt du compte., Chaque période comptable au cours de la vie de l’obligation, il doit y avoir un crédit à la charge d’intérêt et un débit à la Prime sur les obligations payables. Dans cette section, nous allons illustrer la méthode linéaire d’amortissement. (Dans la partie 10, nous illustrerons la méthode du taux d’intérêt effectif.)
Amortissement linéaire de la Prime obligataire sur les États financiers annuels
Si une société émet uniquement des états financiers annuels et que son exercice comptable se termine le 31 décembre, l’amortissement de la prime obligataire peut être comptabilisé une fois par année., Dans le cas de l’obligation de 9% de 100 000 $émise pour 104 100 $et arrivant à échéance dans 5 ans, l’amortissement annuel linéaire de la prime de l’obligation sera de 820 $(4 100 divided divisé par 5 ans).
Toutefois, lorsqu’une société ne publie que des états financiers annuels, l’amortissement de la prime obligataire est souvent comptabilisé au moment de ses paiements semestriels d’intérêts., Dans cette hypothèse, les écritures au journal des 30 juin et 31 décembre seront les suivantes:
La combinaison des paiements d’intérêts et de l’amortissement des obligations donne un montant net de 8 180 $(4 500 interest d’intérêts payés le 30 juin + 4 500 interest d’intérêts payés le 31 décembre moins 410 minus d’amortissement le 30 juin et moins 410 minus d’amortissement le 31 décembre)., Ces 8 180 $seront comptabilisés dans les charges d’intérêts du compte pour l’année 2019, comme indiqué dans le compte T suivant:
Le compte T suivant montre comment le solde de la Prime du compte sur les obligations payables diminuera sur la durée de vie de 5 ans des obligations selon la méthode linéaire,
Le tableau suivant montre comment la valeur comptable de l’obligation passera de 104 100 $à 100 000: d’échéance de l’obligation:
Amortissement linéaire de la Prime d’obligation sur les états financiers mensuels
Si des états financiers mensuels l’amortissement linéaire de la prime obligataire sera de 68,33 $par mois (4 100 $de prime obligataire divisé par la durée de vie de l’obligation de 60 mois)., Voici les 12 écritures mensuelles pour l’amortissement plus les paiements semestriels des 30 juin et 31 décembre au cours de l’année 2019:
Les écritures au journal pour les années 2020 à 2023 seront similaires si toutes les obligations restent en circulation.